Dólares en juego: Cómo los bancos y fintechs buscan captar el ahorro en moneda extranjera
La competencia por la liquidez en moneda extranjera obliga a las instituciones a revisar y actualizar permanentemente sus propuestas para atraer al ahorrista local
El mercado de depósitos a plazo fijo en expansión
Según estimaciones del Banco Central de la República Argentina (BCRA), existen aproximadamente USD 250.000 millones en manos de ahorristas por fuera del circuito formal, una cifra que el sistema financiero busca captar mediante diversos instrumentos de inversión tras la aprobación de la Ley de Inocencia Fiscal. En este contexto, la competencia entre entidades bancarias y plataformas digitales se ha intensificado, ofreciendo alternativas que van desde la inmovilización de fondos a largo plazo hasta la disponibilidad inmediata con remuneración diaria.
Los depósitos a plazo fijo en moneda extranjera han consolidado su crecimiento, acercándose a un stock total de USD 10.000 millones hacia el primer trimestre de este año. Este fenómeno se apoya en una normativa que busca incentivar la formalización de activos y en una necesidad de las entidades de fortalecer su liquidez en divisas.
Las tasas de interés, un campo de batalla
Actualmente, las tasas de interés para estos instrumentos presentan variaciones significativas según la entidad y el plazo de la colocación. En el segmento de la banca pública, el Banco Provincia lidera los rendimientos con una Tasa Nominal Anual (TNA) del 5,5% para depósitos a 365 días. Por su parte, el Banco Nación ajustó recientemente su oferta, situando su tasa para el mismo periodo en un 4% anual.
Dentro del sector privado, el Banco Macro mantiene una propuesta competitiva del 5% anual, mientras que el BBVA ofrece un 4% para colocaciones a 360 días. El Banco Galicia, con una estrategia diferente, propone un rendimiento del 1,8% para plazos de 180 días. En una línea de menor agresividad comercial, el Banco Santander sostiene una tasa del 0,05% para todas sus opciones de plazo fijo.
La incorporación de nuevos actores
Una novedad relevante en este mercado es la incorporación de Banco del Sol. La entidad digital ha ingresado a la competencia de captación de divisas con una TNA del 3% para sus certificados de depósito a plazo. Para las operaciones de corto plazo, específicamente a 30 días, el mercado general ofrece un rango que oscila entre el 0,05% y el 2,5%, dependiendo de la política de cada institución.
Como alternativa a la rigidez que supone el plazo fijo, las cuentas remuneradas han ganado terreno entre los ahorristas que priorizan la disponibilidad de sus fondos. Este producto permite generar intereses sobre el saldo en caja de ahorro sin bloquear el capital, con acreditaciones que suelen ser diarias o mensuales.
La competencia en el segmento de cuentas remuneradas
En este segmento, el Banco Nación aplica actualmente una tasa del 1,25% anual. Esta remuneración cuenta con un tope de capital de USD 10.000; es decir, que los intereses se calculan sobre ese monto máximo, independientemente de que el saldo en la cuenta sea superior.
En la banca privada tradicional, tanto el Banco Galicia como el Banco Supervielle ofrecen una TNA del 2%, manteniendo también un límite de aplicación de la tasa hasta los USD 10.000 de saldo. Por otro lado, Banco del Sol se diferencia por su capacidad prestable, permitiendo remunerar saldos de hasta USD 30.000, lo que representa un umbral superior al promedio de sus competidores directos.
El ecosistema de billeteras virtuales y Sociedades de Bolsa
El ecosistema de billeteras virtuales y Sociedades de Bolsa ha desarrollado sus propios mecanismos para captar dólares ociosos. Estas plataformas suelen destacar por la simplicidad en la apertura de cuentas y la agilidad en la visualización de los rendimientos.
Mercado Pago informa un rendimiento anual del 2,5% para los fondos en dólares que se canalizan a través de sus estructuras de inversión. Invertir Online (IOL), por su parte, ha actualizado su tasa de cuenta remunerada, posicionándola en un 1,5% anual, con la modalidad de acreditar los intereses el primer día hábil de cada mes.
Asimismo, la plataforma Prex ofrece una tasa del 2% anual con un sistema de liquidación diaria. Esta frecuencia de acreditación permite que el ahorro se beneficie del interés compuesto de manera constante. Finalmente, Ualá presenta una opción indirecta a través de un Fondo Común de Inversión (FCI) en dólares, cuyo rendimiento estimado anual se sitúa en torno al 6%, aunque, a diferencia de las cuentas remuneradas, el valor de la cuotaparte puede fluctuar según el rendimiento de los activos que integran el fondo.
Explora más noticias en nuestra sección: Argentina
